Criptovalute e Fisco: La Guida Definitiva verso il 2026

prof. Adriano Cecconi
1 giorno fa
Tempo di lettura: 3 min

Criptovalute e Fisco: L’aliquota si assesta al 33%, addio alla franchigia e nuovi controlli: ecco l’analisi completa per gli investitori italiani.

Il percorso normativo per la tassazione delle cripto-attività in Italia ha finalmente preso una direzione chiara. Dopo le ipotesi iniziali di un aumento shock al 42%, il legislatore ha rimodulato l’intervento fissando la nuova asticella al 33% per il 2026.

Questo articolo analizza nel dettaglio il nuovo scenario, combinando le novità della Legge di Bilancio (in via di definizione finale) con le istruzioni operative del Testo Unico e della Circolare 30/E dell’Agenzia delle Entrate, che restano il faro per la corretta compilazione della dichiarazione.

1. La Nuova Tassazione 2026: I Numeri Reali

La novità principale è l’aumento dell’imposta sostitutiva sulle plusvalenze, che passa dal 26% al 33%. Tuttavia, ci sono due dettagli cruciali che ogni investitore deve conoscere per non pagare più del dovuto.

A. Il “Doppio Binario” delle Aliquote

Non tutto verrà tassato al 33%. Il legislatore ha introdotto una distinzione basata sulla tipologia di token (in linea con il regolamento europeo MiCA):

Bitcoin, Altcoin, NFT e Stablecoin in Dollari (USDT, USDC): Le plusvalenze generate dalla vendita di questi asset saranno tassate al 33%.
E-Money Token (Stablecoin) ancorati all’Euro: Per i token che replicano il valore dell’Euro ed emessi secondo le regole MiCA (es. token di moneta elettronica), l’aliquota dovrebbe rimanere agevolata al 26%.

B. Addio alla Soglia dei 2.000 Euro?

Un cambiamento drastico riguarda la franchigia. Fino al 2024, le tasse erano dovute solo se le plusvalenze superavano i 2.000 euro annui. Le nuove disposizioni puntano alla rimozione totale di questa soglia a partire dai redditi 2025/2026.

Impatto pratico: Anche una plusvalenza di soli 100 euro dovrà essere dichiarata e tassata. Non esisterà più una “zona franca” per i piccoli guadagni.

2. Quando scattano le tasse? (Rif. Agenzia delle Entrate)

Nonostante il cambio di aliquota, le regole su quando si pagano le tasse rimangono quelle definite dall’Agenzia delle Entrate nella Circolare 30/E. È fondamentale non confondere il “possesso” con il “realizzo”.

Eventi Fiscalmente Rilevanti (Si pagano le tasse)

Conversione in Fiat: Vendita di crypto (BTC, ETH, ecc.) in cambio di Euro o Dollari.
Acquisto di beni/servizi: Pagare un bene (es. un’auto o una gift card) direttamente in crypto è considerato una vendita (“cash out”) e genera plusvalenza se il valore della crypto è salito rispetto all’acquisto.
Scambio con Stablecoin “non rilevanti”?: Attenzione qui. Mentre lo scambio crypto-to-crypto volatile (es. BTC -> ETH) è fiscalmente neutro, l’uso di stablecoin come “parcheggio” richiede attenzione. Se la stablecoin è considerata e-money token, lo scambio potrebbe non essere tassabile, ma la successiva conversione sì. La prassi prudenziale suggerisce di calcolare la plusvalenza al momento dell’uscita verso Fiat.

Eventi Fiscalmente Neutri (Non si pagano le tasse subito)

Crypto-to-Crypto: Scambiare Bitcoin per Ethereum non genera tassazione immediata. Il carico fiscale si sposta al momento in cui convertirai quei fondi in Euro.
Trasferimento tra wallet: Spostare i fondi da un Exchange (es. Binance) al tuo Ledger non è un evento tassabile (è come spostare soldi da una tasca all’altra), ma devi tracciare i costi di commissione.

3. Staking e Redditi Passivi: La stangata del 33%

Anche i redditi derivanti dalla detenzione (Earn, Staking, Mining non imprenditoriale) subiranno l’aumento.

Questi proventi sono tassati al momento della percezione (quando entrano nel wallet).
Calcolo: Se ricevi 100€ di staking in ETH, pagherai il 33% su quei 100€. Il valore di carico di quegli ETH sarà poi 100€ per i calcoli futuri.